오더 플로우 도구는 시장의 배관을 보여줍니다. 각 가격대의 대기 주문, 각 레벨에서 실제로 체결된 거래량, 그리고 체결되는 순서대로의 거래 내역입니다. 선물 상품군에서는 이 데이터가 실제 거래소 데이터이며, 그래서 읽을 가치가 있습니다.
또한 트레이더들이 가장 쉽게 없는 것을 본다고 스스로를 설득하는 영역이기도 하므로, 각 도구가 무엇을 뒷받침할 수 있고 없는지 정확히 해 둘 필요가 있습니다.
호가창(DOM)
현재 가격 주변에 대기 중인 매수·매도 호가의 사다리입니다. 참여자들이 현재 어디에 주문을 걸어 두었는지 보여주지만, 세 가지 중 가장 신뢰도가 낮습니다. 대기 주문은 자유롭게 취소할 수 있고, 상당수가 체결되기 전에 취소되기 때문입니다.
눈에 보이는 대량 매도 호가는 벽이 아닙니다. 철회하는 데 비용이 들지 않는 의도일 뿐이며, 실제로 자주 철회됩니다. 호가창은 예측이 아니라 현재 순간의 그림으로 읽으세요.
볼륨 프로파일
시간이 아닌 가격별로 분포된 거래량입니다. 실제로 일어났고 되돌릴 수 없는 거래를 기록하므로 더 신뢰할 수 있는 도구입니다.
유용한 결과는 구조적인 것입니다. 거래가 많이 이루어진 가격은 가격을 다시 끌어당기는 경향이 있고, 거래가 적었던 가격은 빠르게 통과되는 경향이 있습니다. 이는 시장이 이미 가치에 합의한 지점에 대한 설명이며, 레벨을 정하는 합리적인 근거가 됩니다. 신호가 아니며, 방향을 알려주지도 않습니다.
호가는 의도이며 취소될 수 있습니다. 거래량은 체결이며 취소될 수 없습니다. 그에 맞게 비중을 두세요.
체결 내역(테이프)
규모와 방향과 함께 체결되는 개별 거래입니다. 빠른 속도에서는 사실상 읽을 수 없으며, 정직한 활용법은 대략적인 것입니다. 거래가 급하게 들어오고 있는지, 일정 시간 동안 매도 호가에서 물량이 체결되는지 매수 호가에서 체결되는지 정도입니다.
그보다 세밀하게, 특정 체결을 특정 참여자의 특정 행동으로 읽는 것은 잡음에서 패턴을 찾는 것입니다. 대량 주문은 바로 이렇게 읽히지 않도록 일상적으로 작은 주문으로 쪼개집니다.
펀딩 계좌의 규칙 안에서 활용하기
- 결정이 아니라 위치 선정에 사용하세요. 오더 플로우는 전략이 이미 정당화한 거래의 진입과 손절을 개선하는 데 유용하며, 거래를 정당화하는 데는 적합하지 않습니다.
- 상품의 잡음이 요구하는 수준보다 손절폭을 줄이지 마세요. 풋프린트 차트에서 정밀해 보이는 레벨도 여전히 같은 무작위 움직임 범위 안에 있습니다.
- 세분화 단위를 기억하세요. 선물은 계약 단위로 움직이므로, 진입이 더 정교해졌다고 해서 일일 한도 대비 계산이 맞지 않는 한 더 큰 포지션이 허용되는 것은 아닙니다.
- 포지션이 없을 때 관찰하세요. 거래하지 않기로 한 장세에서 가장 많은 것을 배울 수 있으며, 그때 공부하는 데는 비용이 들지 않습니다.
선물 상품군은 Volumetrica에서 운영되며, 볼륨 프로파일과 오더 플로우 도구가 기본 제공되고 시장 데이터는 dxFeed 연결을 통해 전달됩니다. 데이터는 거래소가 공개하는 것과 동일하며, 달라지는 것은 거기서 무엇을 읽어내느냐입니다.